大赚30%！冠军基金出手了

时间： 2023-10-10 04:01     

中国基金报记者  李树超

国庆后A股首个交易日，今年前三季度的冠军基金出手了！

10月9日，金鹰基金针对旗下金鹰科技创新恢复机构客户的大额申购业务，该只基金刚刚在三季度末问鼎普通股票型基金冠军，今年逆市大赚30%。另有多只绩优主动权益基金也在近期实施大额限购。

业内人士对此表示，绩优主动权益基金通常会因为短期净流入资金较多，策略容量限制，转型、分红、清盘等情况实施限购，今年的基金限购可能多基于策略有效性和优化资产配置的考虑，以维持基金的较好投资业绩。

绩优基金打开大额申购

前三季度跻身普通股基“冠军”

10月9日，金鹰基金发布公告称，为保证基金的稳定运作以及为保护基金份额持有人的利益，满足广大投资者的投资需求，公司决定从2023年10月9日起，取消关于金鹰科技创新的机构客户在全部销售机构的大额申购业务（含转换转入及定期定额投资）超过50万元（不含）的限制。

据悉，金鹰基金曾于今年9月26日发布对金鹰科技创新暂停机构客户大额申购的公告，自当日起对机构客户在全部销售机构单日单个基金账户累计申购（含转换转入及定期定额投资）超过50万元（不含）的申请进行了限制。

值得注意的是，截至今年三季度末，金鹰科技创新以30.46%的收益率位居今年普通股票型基金第一名，是今年前三季度的普通股票型基金业绩冠军，最新管理规模为11.26亿元。

在9月26日暂停大额申购后，9月27日该只产品又发布分红公告，9月28日为权益登记日和除息日，并将于10月10日发放现金红利。

业内人士对此分析，该只冠军基金因为国庆节前拟进行分红，提前进行了对机构的限购操作，可能是基于保护投资者利益的考虑。

公开资料显示，金鹰科技创新成立于2015年4月，截至2023年三季度末，该只基金成立8年多总回报54%，年化收益为5.26%，在同类基金排名位居前50%分位。

近五年来，金鹰科技创新业绩表现优异，近5年大赚159%，排名位居同类基金前10%分位；近三年位居普通股票型基金第二名，近一年数据、今年前三季度数据都位居普通股票型基金冠军。

金鹰科技创新的基金经理陈颖，2021年5月开始任职，任职2年多总回报38.69%，区间超基准总回报高达60%。

科技股或迎来新一波上涨机会

重点关注信创、消费电子等科技板块

在今年的基金中报中，金鹰科技创新基金经理陈颖回顾了上半年的投资操作，该只基金保持了较高仓位，重点配置了以计算机、传媒为代表的高科技板块。

展望下半年，他认为随着国内经济的温和复苏，前期市场对经济的悲观预期将得到大幅改善， 下半年市场整体或有望呈现震荡向上的走势。科技股经历了5-6月调整后，将进入震荡寻底阶段，预计3季度末和4季度有可能迎来新一波上涨的机会。

上半年指数受到市场悲观预期影响，导致指数整体震荡下行，而科技板块受海外人工智能刺激，在上半年呈现出结构性牛市特点。他认为，下半年指数整体可能将呈现与上半年相反的走势。而人工智能板块在经历了贝塔行情后，基本透支了未来的成长性，未来需要自下而上寻找能够推出人工智能相关产品并产生较好流量或者收入的公司。

同时，以信创和消费电子为主导的科技板块仍将是他下半年重点关注的方向，努力自下而上寻找其中具有较强成长性或处于严重低估状态的公司是下半年投研重点的工作。

他表示，预计下半年基金仍将维持高仓位策略，在选股上仍将以成长类公司为主，重点关注电子、计算机、高端装备制造等板块，同时也会增加对低估值顺周期板块和个股的关注，如金属、金融、消费等。

已有多只绩优基金实施限购

事实上，随着今年部分主动权益类基金的优异表现，已有多只基金实施了限购。

Wind数据显示，截至10月9日，今年前三季度收益率超15%的主动权益基金中，已有13只（份额合并计算）产品实施了限购。其中，东吴新趋势价值线今年以来大赚44%，目前实施了大额限购；招商优势企业、金元顺安优质精选等多只基金今年收益率超20%，也实施了限购举措，部分基金还直接暂停了申购。

一位公募基金经理对此表示，通常来说，主动权益类绩优基金限购，一是可能因为短期净流入资金较多，担心摊薄存量持有人收益；二是基金本身的策略容量有限，比如主要投向中小市值股票，可能就会避免大额资金买入，影响投资策略的实施；三是短期资金大量申赎操作，也可能会影响基金经理的投资布局和操作，进而影响产品业绩排名；最后，如果基金面临转型、分红、清盘或者其他情况，也会实施限购举措。

“从今年情况看，由于市场结构性行情突出、部分中小盘股相对表现较好，可能会导致部分主动权益基金为了保持现有的资产配置和策略的有效性而实行限购，以保持产品的投资业绩，这方面的因素可能会大一些。”上述公募基金经理称。

编辑：小茉

审核：陈思扬