衍生品市场日评

时间： 2024-12-21 04:30     

外汇期权

市场概述：                                                

今日市场，CNY Fixing  7.1901 spot截止当日16：30分最高7.2991， 最低7.2936，振幅55pips，收盘7.2985，境外CNH收盘7.3063，境内外差78pips，美元指数收盘108.11。

ATM方面，今日成交水平较上一交易日 整体下浮 1w atm trd 2.6-2.0, 2w atm trd 2.8-2.7, 1m atm trd 4.2-4.1, 6m atm trd 5.8，9m atm trd 5.85。

RR方面，整体曲线水平较上一交易日 基本持平 1m 25d rr trd -0.2, 2m 10d rr trd 0.3，6m 25d rr trd 0.5875-0.6, 9m 25d rr trd 0.7。

Fly水平较上一交易日整体 基本持平 整体成交区间落在0.21-0.30附近 。Vanilla方面，今日市场询价主要集中在短期 exp 2-jan-2025 7.5 usd call 4pips, exp 9-jan-2025 7.01 usd put 5pips, exp 25-dec-2024 7.25 usd put trd 6pips, 2w 7.5 usd call trd 5pips。

黄金市场

今日黄金现货市场稳中向好。

黄金询价市场表现平稳，隔夜TN主要成交在2.70cents，而非跨月成交在1w 1.65水平。中长期限1y 在1.60位置成交。

外汇掉期款

当日概况：

今日，人民币兑美元中间价报7.1901,上调（人民币升值）10点。

流动性方面，今日央行7天逆回购1016亿，逆回购到期2051亿，净投放145亿元，操作利率为1.5%，与此前持平。

USDCNY北京时间16:30官方收报7.2985，较上一交易日收盘价涨7pips，较上日夜盘收盘跌39pips。

USDCNH方面，开在7.3092，今日最高在7.3140，最低在7.3022，振幅118pips。

今日要闻：

12月LPR报价出炉：5年期和1年期利率均维持不变。

美元指数DXY短线拉升20点，最高至108.54，创2022年11月以来新高。

今日SWAP市场各期限成交价如下（截止17：00），市场今日震荡行情

•     超短期限方面，今日ON/TN/SN呈上行趋势。ON开在-17.2，上午小幅下行，午盘收在-17.3附近，午盘后震荡上行，收在-16.9。TN开在-5.6，早盘上行收在-5.45附近，午盘延续上行行情，收在-5.38，SN开在-11，早盘在-11~-10.8附近多成交，午盘后延续上行，最后收在-10.87附近。

•     短期限方面，1W今日波幅较小。1W早盘在-38成交稳定，午盘后小幅回落，收在-38.8附近。

•     中长期限方面，今日波幅较小。其中6M开在-1155，日内小幅下行，在-1160附近多有成交，最后收在-1161；今天1Y开在-2465，早盘先下后上，最低成交在-2474左右，午盘收在-2460位置，午盘后继续小幅震荡，最后收在-2461附近。